纽威数控网上路演交流互动问答

　　纽威数控装备(苏州)股份有限公司 董事、事业部总经理 郭国新 先生和投入资金的人交流

　　纽威数控装备(苏州)股份有限公司 董事、副总经理 胡春有 先生和投入资金的人交流

　　纽威数控装备(苏州)股份有限公司 董事会秘书、首席财务官 洪利清 女士和投入资金的人交流

　　中信建投证券股份有限公司 保荐代表人、投资银行部执行总经理 陈龙飞 先生和投入资金的人交流

　　问 投资者：请问公司上市后，保荐人将如何继续对其所保荐上市公司所做的工作承担责任?

　　答 中信建投王瑀：您好，公司上市后，保荐人仍要对所保荐的上市公司做督导。这是规范长期资金市场的重要举措，也对保荐人提出了更高的要求。我们会以诚信、务实、公正的态度，严格按照证券发行保荐制度的有关要求，勤勉尽责作好企业后续的持续督导工作。谢谢!

　　答 中信建投陈龙飞：您好，您可以打我们在招股说明书上的联系方式。我们很愿意和您就招股说明书及其他相关文件当中不清楚的问题一块探讨。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，基本的产品有大型加工中心、立式数字控制机床、卧式数字控制机床等系列200多种型号产品。谢谢!

　　问 投资者：请说明一下报告期内公司下游阀门行业发展状况与公司业务的关系?

　　答 纽威数控胡春有：您好，公司产品主要使用在于阀门行业中工业控制阀领域，作为流体控制管理系统的关键设备之一，工业控制阀大多数都用在调节工业自动化过程控制领域中的介质流量、压力、温度等工艺参数。根据中国通用机械协会统计数据，2012-2019年期间，我国阀门产量呈现波动式发展的新趋势，2015-2018年受油气、化工、电力等下游需求增速有所放缓，加上环保督查、供给侧改革等因素叠加影响，中国工业阀门产量有所下滑，阀门行业产量仅为486.34万吨。但在下游需求反弹驱动下，2019年中国工业阀门产量实现快速地增长，产量实现了652.22万吨，同比增长34.11%，阀门市场的稳中有升的发展形态趋势将带动数字控制机床行业市场需求的提升。报告期纽威阀门及其子公司资本性支出的增加带动了公司2019年阀门行业收入占比有所上升。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，公司采用“经销为主、直销为辅”的销售模式。在生产、采购方面，公司分别采取“以销定产”“以销定购”的模式，提高存货周转效率，降低库存风险。谢谢!

　　答 纽威数控卫继健：您好，公司目前已建立了一支高素质、高效率、经验比较丰富的研发技术队伍。2020年12月末，公司有核心技术人员6名，占员工总数的比例为0.67%;公司有研发人员146名，占公司员工总数的比例为16.67%，其中硕士学历者9名，高级工程师24名，工程师37名。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，预计上市首日价格的范围大约在什么价位?能有多大涨幅?

　　答 中信建投陈龙飞：您好，公司的股票在市场上买卖的金额由公司的基本面和市场资金供求关系等多层因素决定，我们也希望纽威数控上市后会有良好的股价表现，给投资者带来丰厚的回报。谢谢!

　　答 纽威数控洪利清：您好，公司主要营业业务成本为中高档数字控制机床的研发、生产与销售。报告期内，公司主要营业业务成本占比分别为 99.55%、99.62%和 99.65%，公司主要营业业务突出。公司别的业务成本最重要的包含材料销售、维修服务等，系对超过售后期以及客户其他机床产品提供的售后服务，报告期内金额占比较小。谢谢!

　　答 纽威数控洪利清：您好，公司主要营业业务成本为中高档数字控制机床的研发、生产与销售。报告期内，公司主要营业业务成本占比分别为 99.55%、99.62%和 99.65%，公司主要营业业务突出。公司别的业务成本最重要的包含材料销售、维修服务等，系对超过售后期以及客户其他机床产品提供的售后服务，报告期内金额占比较小。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，2019年1月，纽威研究院因2018年11月未按期申报印花税，受到 310 元罚款。根据国家税务总局苏州国家高新技术产业开发区税务局出具的《涉税信息查询结果告知书》，纽威研究院上述罚款金额较小，已按照简易处罚处理完毕。综上，报告期内，公司其子公司报告期内不存在重大违法违规情况。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，自公司董事会秘书制度设立以来，公司董事会秘书有效履行了《公司章程》《董事会秘书工作制度》等规定的职责，认真筹备董事会议和股东大会，及时向公司股东、董事、监事通报公司的有关信息，建立了与股东的良好关系，促进了公司治理结构的完善与董事会、股东大会职权的正常行使。谢谢!

　　问 投资者：公司的价值最终反映在股价上，请问你们预计公司开盘价会是多少?

　　答 中信建投陈龙飞：您好，股价是由市场决定的。我们始终相信公司的股价在证券交易市场上能有出色的表现。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，任何一个上市公司都不是完美无缺的，在纽威数控的准备发行过程中，作为投行的专业技术人员，您发现公司目前现存的主要风险是什么?

　　答 中信建投王瑀：您好，诚如您所言，任何一个上市公司都不是完美无缺的，我们在保荐过程中对公司做了详尽的尽职调查，在纽威数控的招股说明书里面对公司的风险因素已经进行了详尽的披露。谢谢!

　　答 纽威数控洪利清：您好，2019年度，公司研发费用较上年增加 866.04 万元，增长幅度为27.75%，一方面，公司研发人员平均数量较上年增加 11 人，使研发人员薪酬较上年度增加230.26万元;另一方面，公司在 2019 年数字控制机床研发增加，使得材料费支出较上年度增加 457.16 万元。2020 年度，公司研发费用较上年增加 1,011.98 万元，增长幅度为 25.38%，主要系随公司新型机床及研发课题增多，研发人员及耗用材料增加所致。谢谢!

　　答 中信建投王瑀：您好，投资者关系管理活动旨在通过有效的沟通和交流，获得投资者的认同，最大化的体现公司的价值，并不是为了炒作股价。谢谢!

　　答 中信建投陈龙飞：您好，2020年9月28日，公司2020年第二次临时股东大会审议通过了《募集资金管理办法》。公司广泛征集资金应当存放于经董事会批准设立的专项账户集中管理。募集资金专户不得存放非募集资金或用作其它用途。公司将在募集资金到账后一个月内与保荐人、存放募集资金的商业银行签订募集资金专户存储三方监管协议。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，作为券商，您给予公司在投资者关系管理方面有什么建议呢?

　　答 中信建投王瑀：您好，投资者关系是目前上市公司中很看重的一项工作，目前交易所也做了很多有益的制度建设帮助强化投资者关系管理。我们大家都认为，通过和投入资金的人建立良好的沟通渠道，可以使公司在长期资金市场上更加透明，更能取得投资者的信任。我们会建议公司注重和投资者的交流沟通工作。谢谢!

　　答 中信建投王瑀：您好，我们将严格按照《证券发行上市保荐业务管理办法》的要求履行持续督导工作，督促公司规范运作、信守承诺、履行好信息公开披露义务。谢谢!

　　答 中信建投陈龙飞：您好，需结合宏观市场及证券交易市场做多元化的分析。我们大家都认为单纯从公司质地的角度考虑，公司未来的股票走势将会是良性的发展。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，这次发行募集资金到位后，公司净资产将会大幅度的增加，每股净资产数额也将相应提高。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，报告期内，企业存在铸件及毛坯件等非核心工序的外协加工情况，外协加工工序加工难度不高，公司通过将不具有生产效率、经济效益及规模效益的生产工序外包，可将资源聚焦主营业务及围绕主营业务的核心研发技术及核心工艺优化，实现资源优化配置。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，公司面临的挑战有：(1)民族企业市场影响力不足;(2)数字控制机床核心零部件自主供应能力不够;(3)人才储备不足，高级数控机床技工人才缺少、培养周期长。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，公司2019年采购总额在2018年大幅度增长后下降18.69%，根本原因为：2018年上半年公司订单承接额大幅度增长，公司增加铸件、传动部件中交货期较长、畅销机型的零部件备货量，导致2018年采购总额大幅度增长;2018年下半年至2019年上半年，受汽车等下业不景气影响，公司订单承接额下降，公司减少铸件、传动部件的备货量，降低库存风险，导致2019年采购总额下降。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，公司主要原材料最重要的包含功能部件、电气件、铸件、传动部件、机床附件、钣金件和机制件等。功能部件最重要的包含气动元件、液压润滑件和组件等，电气件最重要的包含数控系统等，铸件最重要的包含铸件及毛坯件、毛坯加工件，传动部件包括主轴、导轨、丝杠、轴承和齿轮等。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，(1)机床数控化率将继续提升;(2)机床需求向大型化、高档化、成套系统化、智能化、个性化方向发展;(3)中高档机床市场进口替代空间大;(4)机床核心部件国产化。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，国内数字控制机床市场之间的竞争格局如下：(1)高档数字控制机床市场仍主要为日本、欧美进口品牌占据;(2)国内厂商集中度较低，竞争相对激烈，部分厂商逐步向高档数字控制机床市场发展。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，我国机床行业的发展状况如下：(1)我国机床行业发展跟宏观经济发展形势、主要下业景气度紧密关联;(2)机床行业供需结构发展不平衡;(3)民营机床厂商加快速度进行发展，市场竞争力不断的提高;(4)核心部件自给能力有所提高。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，报告期内，公司营业收入规模低于日发精机、海天精工，高于国盛智科;公司净利润规模低于同行业可比公司;公司加权平均净资产收益率高于同行业可比公司。谢谢!

　　答 纽威数控郭国新：您好，研发建设项目实施完成后，公司研发团队将新增80人。公司将建立更为完善的应用型专业人才教育培训体系，提高人才教育培训质量，增强公司的研发能力。同时，增强对研发人员的指导与培训，提升研发人员专业技能及综合素养，以适应数字控制机床整体及功能部件等的研究及产品应用。谢谢!

　　答 纽威数控卫继健：您好，公司凭借较强的技术实力，参与了多个国家及江苏省层面的重大科研项目。截至招股说明书签署日，公司累计承担国家科技重大专项“高档数字控制机床与基础制造装备”研发项目7项，其中1项为牵头单位;工信部人机一体化智能系统专项研发项目1项，江苏省重点领域攻关研发项目1项，江苏省科技成果转化项目1项。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，在境内市场，公司的数字控制机床产品品种齐全、应用领域较广，公司数控机床业务将随着下业的发展获得较大的增长空间;同时，随公司产品在部分下业高档数字控制机床领域实力的增强，未来有望在与外资企业角逐中，获取更多的市场占有率。在境外市场，随公司多年来持续的市场拓展，逐步在欧洲、东南亚等国家和地区打开市场，发展前途良好。谢谢!

　　答 纽威数控洪利清：您好，报告期内，公司依靠深厚的技术积累，在质量技术服务、智能装备以及环保涂料及树脂领域取得了快速的发展。报告期各期，公司分别实现营业务收入96,756.81 万元、97,028.14 万元及 116,455.75 万元，保持快速增长态势，实现归属于母公司股东净利润 6,224.76 万元、6,222.99 万元及 10,399.87 万元，公司纯收入能力较强。谢谢!

　　答 中信建投陈龙飞：您好，三期中高端数字控制机床产业化项目建设的必要性包括：(1)适应中高档数字控制机床市场需求;(2)现有产能已不足以满足公司业务发展需求;(3)有利于公司逐步扩大业务规模，提升公司的国际竞争力。谢谢!

　　答 纽威数控胡春有：您好，我国机床市场之间的竞争充分，市场集中度较低，根据国家统计局数据，截至2020年12月，我国规模以上金属切削机床企业共计833家。根据VDW数据测算，2019年度，公司机床收入占我们国家金属切削机床市场占有率的比例约为1.09%。谢谢!

　　浙江卓锦环保科技股份有限公司是一家从事环保综合治理服务、环保产品营销售卖与服务的...[详细]